Le Grand Prix d'Autriche se déroule sans Manfred Winkelhock. Le pilote allemand s'est en effet tué la semaine précédente aux 1000 Kilomètres de Mosport après s'être écrasé à très haute vitesse contre un mur. La petite équipe RAM lui cherche donc un remplaçant et le trouve en la personne du jeune Anglais Kenny Acheson, déjà aperçu dans l'écurie en 1983.

Cette course à domicile est aussi l'occasion pour Niki Lauda d'annoncer sa retraite pour la fin de la saison. Désabusé et excédé par ses relations exécrables avec Ron Dennis, l'Autrichien de 36 ans n'entend pas cette fois revenir sur sa décision. Pour le remplacer McLaren a d'ores et déjà obtenu en secret la signature de Keke Rosberg.

Enfin, grâce au soutien financier de Benetton, Toleman peut enfin engager de nouveau une seconde voiture, confiée à Piercarlo Ghinzani qui a quitté Osella.

L'ultra rapide Österreichring sourit aux McLaren-TAG-Porsche et aux Williams-Honda. Prost obtient sa quatorzième pole position, la première de la saison. A ses côtés en première ligne se trouve Mansell, puis viennent Lauda et Rosberg. Piquet et Fabi se partagent la troisième ligne, devant de Angelis et Tambay. Les Ferrari sont toujours aussi décevantes en qualifications: Alboreto n'est que neuvième, Johansson douzième. Enfin Senna a rencontré des soucis aux essais et n'a obtenu que le quatorzième temps.

La nuit précédant la course une forte pluie s'abat sur le circuit. Au matin la piste est asséchée mais pas le gazon, ce qui rendra toute sortie de piste fort périlleuse.

Départ: Mauvais départ de Mansell qui se fait tout de suite doubler par Lauda. L'Autrichien passe Prost et s'empare de la tête au premier freinage. Mais derrière c'est la pagaille. Fabi reste bloqué sur la grille alors que derrière lui surgit la meute. Pour éviter la Toleman, de Angelis braque à gauche et percute Alboreto. Pris entre la Lotus et la Toleman, Berger s'accroche avec celles-ci.

1er tour: Lauda mène devant Prost, Rosberg et Tambay, tandis qu'Alboreto, Fabi et Berger sortent de leurs machines. Heureusement pour ces pilotes, le drapeau rouge est brandi: ce premier départ est annulé et la course va recommencer à zéro.

Alboreto et Berger montent dans leurs mulets et prennent place sur la nouvelle grille. Prost est également très heureux car sa McLaren développant une surchauffe, il choisit de l'abandonner pour utiliser sa voiture de réserve lors du nouveau départ. Quant à Fabi, il récupère la voiture de son équipier Ghinzani dont le week-end s'achève ainsi prématurément.

Deuxième départ: De nouveau Mansell part très mal, au contraire de Rosberg qui surgit au deuxième rang, derrière Prost.

1er tour: Prost mène devant un Rosberg menaçant. Puis viennent Lauda, Piquet, de Angelis, Mansell, Tambay, Fabi, Alboreto et Senna.

3e: Le trio Prost-Rosberg-Lauda s'envole en tête de la course.

4e: Rosberg ralentit soudainement à cause d'une défaillance de son moteur Honda. Il revient aux puits et ne repartira pas.

6e: Fabi prend la sixième place à Tambay.

7e: Prost mène devant Lauda (4.7s.), Piquet (18s.), de Angelis (18.7s.), Mansell (19.1s) et Fabi (20.9s.). Suivent Tambay, Alboreto, Senna et Johansson. Cheever abandonne du fait d'un souci avec son turbo.

9e: Tambay revient à son stand à cause d'une crevaison. Il reprend la piste en vingt-et-unième position. Senna passe Alboreto.

12e: Prost compte sept secondes d'avance sur Lauda, vingt-huit secondes sur Piquet.

14e: A la sortie de la courbe Texaco, de Cesaris perd le contrôle de sa Ligier et part dans une embardée à haute vitesse. Sa machine glisse dans l'herbe humide puis heurte le talus, décolle dans les airs et effectue une série de quatre tonneaux avant de retomber sur ses roues, complétement détruite. Plus de peur que de mal pour l'Italien qui sort immédiatement de son épave. En revanche Guy Ligier, furieux de ce nouvel accident, prend la décision de renvoyer de Cesaris sur-le-champ.

15e: Senna prend la sixième place à Fabi.

18e: Mansell double de Angelis et se retrouve quatrième. Abandon d'Alliot en panne de turbo.

20e: Palmer abandonne, moteur cassé. Pris dans le trafic, Prost perd du temps et voit Lauda revenir sur lui.

22e: Lauda n'est plus qu'à deux secondes de Prost. Fabi est au ralenti à cause d'un souci technique. L'Italien revient à son stand pour réparer et ressortira bon dernier.

23e: Senna poursuit sa remontée et dépose son équipier de Angelis. Le voici cinquième.

25e: Mansell attaque et passe Piquet dont la Brabham commence à rencontrer des soucis.

26e: Prost entre aux stands pour changer pneumatiques. Il repart au bout de onze secondes, en deuxième place. Lauda est le nouveau leader. Piquet entre aussi dans les puits, mais pour abandonner, son turbo ayant rendu l'âme. Son rival Mansell n'en profite pas: le moteur Honda de sa Williams explose et le moustachu anglais doit stopper dans l'herbe.

27e: Lauda mène désormais devant son public suivi par Prost, Senna, de Angelis, Alboreto, Johansson, Surer, Warwick, Laffite et Boutsen. Abandon de Patrese du fait de la casse de son turbo.

30e: Lauda compte dix-sept secondes d'avance sur Prost. Seul Senna est encore dans le même tour que les McLaren.

31e: De Angelis se fait successivement passer par Alboreto et Johansson. Acheson met pied à terre, en panne de moteur. Il est imité par Warwick, encore trahi par sa Renault.

36e: Berger s'arrête dans l'herbe au niveau de la courbe Bosch, moteur cassé.

39e: Prost remonte sur Lauda et décroche le meilleur tour en course: 1'29''241'''.

40e: Le moteur Porsche de Lauda explose dans la Jochen Rindt Kurve. Le triple champion du monde laisse glisser sa voiture devant l'allée des stands avant de s'arrêter. Il ne gagnera pas son dernier Grand Prix national. Prost retrouve la première place.

42e: Prost a course gagnée et mène largement devant Senna et Alboreto. Viennent ensuite Johansson, de Angelis, Surer, Laffite, Tambay, Boutsen et Bellof. Suspension brisée, Martini revient au stand Minardi dans un nuage de fumée et abandonne.

43e: Revenu du fond du peloton, Tambay prend la septième place à Laffite.

45e: Reparti dernier à treize tours, Fabi abandonne pour de bon à cause d'une panne électrique. Laffite revient à son stand, de la fumée s'échappant de son capot. C'est terminé pour le Français.

48e: Le moteur de Tambay explose et répand de l'huile sur la piste. Le Français glisse dans la courbe Sebring et part en tête-à-queue. Il parvient à éviter un choc mais met pied à terre.

51e: Bellof tombe en panne d'essence tandis qu'il occupait le septième rang. Boutsen finit quant à lui la course au ralenti, quasi en panne.

52ème et dernier tour: Alain Prost franchit la ligne d'arrivée en vainqueur et obtient sa vingtième victoire en carrière. Après une superbe remontée Senna termine deuxième et met ainsi fin à une série de sept abandons consécutifs. Alboreto monte sur son huitième podium de la saison. Johansson est quatrième, suivi par de Angelis et Surer. Sont également classés: Bellof, Boutsen, Rothengatter et Tambay.

La victoire de Prost lui permet de revenir à la hauteur d'Alboreto au classement général. Les deux hommes comptent maintenant cinquante points chacun. Avec ses vingt-huit points, de Angelis est irrémédiablement distancé. Chez les constructeurs, McLaren remonte peu à peu sur Ferrari, qui compte dix-sept points d'avance.